Châu Phi điều chỉnh giá, châu Âu phục hồi lên gần 4.000 USD

Tháng 10 kết thúc với năm câu hỏi bỏ ngỏ, và tháng 11 đã giải đáp toàn bộ, dù không phải lúc nào cũng theo hướng thị trường dự đoán. Trong tổng số 196 điểm đến, có 108 tuyến tăng giá, 73 tuyến giảm và 15 tuyến giữ nguyên; mức tăng trung bình của các tuyến là 7,7%, còn mức tăng trung vị là 5,0%. Phần lớn mức tăng này đến từ khu vực châu Phi: nếu loại bỏ 54 điểm đến của châu Phi, mức tăng trung bình chỉ còn +0,5%. Trong bảy khu vực, châu Phi ghi nhận mức tăng trung bình cao nhất, +26,6% trên 54 điểm đến, và các tuyến đều tăng mạnh: Trung Quốc → Ghana tăng +43,5%, Côte d'Ivoire và Togo tăng +47,0% lên 5.490–6.710 USD cho 40GP, Senegal tăng +29,7% lên 4.680–5.720 USD, Nam Phi tăng +35,8% lên 5.805–7.095 USD và Kenya tăng +32,6% lên 5.490–6.710 USD.

Tuyến Trung Quốc → Nigeria tăng 102,9%, đạt mức 6.390–7.810 USD. Tuy nhiên, cần đặt con số này vào bối cảnh trước khi xem đây là một diễn biến thị trường. Nhóm báo giá của SINO Shipping đã giữ mức giá cho Nigeria ở 3.150–3.850 USD suốt từ tháng 3 đến tháng 10, liên tục tám tháng, trong khi các tuyến đường dài khác đều biến động hàng chục phần trăm trong cùng năm. Một mức giá không thay đổi suốt tám tháng thường phản ánh dữ liệu chưa được cập nhật hơn là thị trường ổn định. Báo giá tháng 11 đưa Nigeria trở lại ngang bằng với các nước láng giềng Tây Phi, vốn đã tăng giá từ mùa xuân đến mùa hè. Chúng tôi công bố đúng như nhận được. Một phần của mức tăng +102,9% là sự điều chỉnh giá lẽ ra đã xuất hiện dần từ mùa xuân.

Các tuyến còn lại trong khu vực không phải là điều chỉnh giá. Ghana, Côte d'Ivoire và Togo đều được báo giá 6.100 USD cho 40GP, Đông Phi tăng với Kenya +32,6% và Uganda +16,1% lên 8.118–9.922 USD, Nam Phi tăng tháng thứ ba liên tiếp. Không nguồn nào trong kỳ này chỉ ra nguyên nhân cụ thể cho diễn biến tại châu Phi, nên chúng tôi không đưa ra kết luận. Dữ liệu cho thấy tất cả các tuyến châu Phi mà bộ phận báo giá theo dõi đều tăng đồng loạt, trừ Algeria và Rwanda giữ nguyên ở mức 4.999–6.109 USD và 10.179–12.441 USD.

Tháng trước, Maersk và CMA CGM công bố mức giá 4.000 USD cho mỗi container 40HQ đi châu Âu, áp dụng từ ngày 19 tháng 10. Chúng tôi từng nhận định tháng 11 sẽ cho thấy liệu mức giá này có được giữ vững hay không. Hiện tại, nhóm báo giá của SINO Shipping ghi nhận mức 3.900 USD cho mỗi container 40GP và 40HQ đến tất cả các cảng chính ở Bắc Âu. Tuyến Trung Quốc đi Pháp, Bỉ và Vương quốc Anh tăng 11,4%, đạt 3.510–4.290 USD; Hà Lan tăng 8,3% và Đức tăng 5,4%, đều nằm trong cùng dải giá. Đà phục hồi đã diễn ra, nhưng mức tăng hoàn toàn như công bố thì chưa đạt được. Khu vực Nam Âu tăng mạnh hơn: Tây Ban Nha tăng 17,1% và Ý tăng 12,7%, lên 4.005–4.895 USD — mức trung bình cao hơn giá đã công bố. Ngược lại, Ireland giảm 14,8%, xuống còn 3.375–4.125 USD.

Bản tin mới nhất của EAA Network phân tích lý do vì sao đà phục hồi có thể không bền vững. Tình trạng 'double sailings' trên tuyến Á-Âu — hai tàu từ cùng một dịch vụ cập cảng cùng lúc — đã vượt qua mức đỉnh dịch năm 2021, do tắc nghẽn cảng khiến tàu bị dồn lại và các hãng tàu hủy ít chuyến hơn bình thường trong dịp Golden Week. Tắc nghẽn kiểu này giúp giữ giá cước ở mức cao chừng nào còn kéo dài. Song song đó, các hãng tàu đang đẩy nhanh việc quay lại tuyến Suez, rút ngắn thời gian hành trình và giải phóng năng lực vận tải. Cả hai diễn biến này đều trả lời cho câu hỏi về Biển Đỏ tháng 10: việc quay lại đã sâu hơn. Tuy nhiên, chưa có thay đổi nào được ghi nhận trong thời gian vận chuyển mà các nhà nhập khẩu lên kế hoạch, và đội báo giá của chúng tôi không cung cấp số liệu transit time trong kỳ này.

Lần đầu tiên trong loạt báo cáo này, SINO Shipping công bố báo giá riêng cho Hoa Kỳ: 6.000 USD đến Los Angeles và 8.400 USD đến New York cho container 20GP; 7.000 USD và 9.000 USD cho container 40GP. Chúng tôi ghi nhận mức giá cho 40GP là 7.000–9.000 USD, từ bờ Tây sang bờ Đông. Mức giảm −4,7% so với tháng 10 phản ánh sự chênh lệch giữa báo giá mới và mức 7.557–9.237m USDà chúng tôi từng ước tính dựa trên nhóm tuyến, nên đây vừa là so sánh với thị trường vừa là so sánh với dự báo trước đó. Dù vậy, cả hai mức giá mới đều thấp hơn đáng kể so với khoảng 8.500 USD cho bờ Tây và 11.500 USD cho bờ Đông cho mỗi container 40ft mà nhóm báo giá Hoa Kỳ từng ghi nhận tháng trước. Canada giảm 10,4%, xuống còn 7.550–9.650 USD cho tuyến Vancouver-Toronto; Mexico giảm 13,7%, còn 5.670–6.930 USD. Đỉnh cao của tháng 10 năm 2026 không giữ được.

Rủi ro trên tuyến này hiện đã chuyển sang mức rủi ro vận hành. Theo EAA Network, khoảng 250 nhân viên an ninh cảng thuộc ILWU Local 26 đã thông qua quyết định đình công, có thể ảnh hưởng đến các bến tại Los Angeles và Long Beach từ ngày 1 tháng 11. Đàm phán vẫn đang tiếp tục và chưa có xác nhận về việc dừng hoạt động. Trong bản tin tháng 11, đội giá của chúng tôi đang phân tích dịch vụ Fast Boat và vận chuyển đường sắt nhanh phục vụ bổ sung hàng cho Black Friday, hiện mới bắt đầu rời nhà máy, cùng với giải pháp lưu trữ hàng tại LAX và ORD cho hàng không. Các số liệu về thời gian vận chuyển vẫn đang được xác nhận với các hãng vận tải, nên chúng tôi chưa công bố số liệu đo được.

Vận chuyển hàng không ổn định hơn đường biển. Trong số 50 điểm đến có báo giá hàng không tháng này, 42 tuyến tăng giá, 3 tuyến giữ nguyên và chỉ 5 tuyến giảm, đều là các tuyến ngắn trong khu vực châu Á: Indonesia, Nhật Bản, Philippines, Thái Lan và Việt Nam. Giá trung vị của hàng không tăng 24,8%. Bắc Âu tăng từ 3,95–4,60 USD/kg lên 5,90–6,20 USD/kg, Mexico từ 8,03 USD lên 10,90 USD/kg và Kenya từ 5,50 USD lên 9,20 USD/kg. Nhóm báo giá của SINO Shipping cũng nhận định mùa cao điểm đang đến gần: Hàng không Nam Trung Quốc đang bước vào giai đoạn cao điểm, nên chi phí vận chuyển toàn bộ đơn hàng muộn bằng đường hàng không sẽ cao hơn so với tháng trước.

Từ tháng này, các tuyến có nhiều cảng đến sẽ công bố mức giá từ cảng rẻ nhất đến cảng đắt nhất, thay vì chỉ lấy một cảng cộng hoặc trừ 10%. Cách làm này áp dụng cho Việt Nam (Haiphong đến Ho Chi Minh, 345–870 USD cho mỗi 40GP), Nhật Bản (Kobe đến Tokyo, 340–580 USD), Thái Lan (Laem Chabang đến Bangkok, 790–1.250 USD), Philippines (Manila đến Cebu, 330–750 USD), Ấn Độ (Chennai đến Nhava Sheva), Saudi Arabia (Jeddah đến Dammam, 8.500–10.120 USD), Canada, Australia (4.550–4.870 USD), Indonesia và Malaysia. Biến động so với tháng trước một phần phản ánh định nghĩa mới; tỷ lệ dùng để ngoại suy các cảng chưa được báo giá vẫn tính trên cảng chính của từng nước, nên vẫn có thể so sánh với tháng 10. Indonesia là ví dụ rõ nhất: đội báo giá tách riêng mức 930 USD cho 40GP và 1.800 USD cho 40HQ, trong khi mức trung bình 1.600 USD của tháng 10 gần với giá 40HQ, nên phần lớn mức giảm −41,9% là do thay đổi cách tính, không phải biến động thị trường.

Có thêm ba điều chỉnh cần được ghi nhận. Giá LCL châu Âu đã giữ nguyên trong nhiều tháng, với Đức ở mức 45m USDỗi cbm và Pháp ở mức 30 USD; bảng giá tháng 11 của đội ngũ SINO báo 75 USD, và chúng tôi công bố mức này. Đây là điều chỉnh dữ liệu, không phải mức tăng thị trường 67-150%, và các điểm đến châu Âu khác trong cùng khu vực được tính toán lại theo phương pháp của chúng tôi, giới hạn ở mức tối đa +60%. Ấn Độ và Pakistan lần đầu tiên kể từ tháng 7 có giá riêng cho 20GP và 40GP (chỉ tuyến Chennai của Ấn Độ vẫn giữ cả hai mức 2.250 USD), nên chúng tôi công bố đúng như báo giá: Ấn Độ ở mức 2.250–3.600 USD cho 40GP, giảm −21,5% so với mức +33,1% đã được chúng tôi ngoại suy trước đó; Pakistan ở mức 3.420–4.180 USD, giảm −4,9%. Sri Lanka hiện gặp vấn đề cột giá giống nhau, khi giá 40GP bằng với 20GP, nên đội ngũ đã loại bỏ và giữ nguyên mức giá tháng 10. Năm báo giá mà hệ thống tự động của chúng tôi đáng lẽ sẽ loại, gồm hàng không đến Bỉ, UAE và Kenya, cùng LCL đến Bangladesh và New Zealand, đã được công bố sau khi rà soát lại: các ngưỡng so sánh trước đó dựa trên số liệu cũ hoặc ngoại suy mà nay chúng tôi xác định là không còn phù hợp.

Trong tháng 10, mức trung bình không đổi đã che giấu một thị trường biến động mạnh theo cả hai chiều. Sang tháng 11, mức trung bình tăng 7,7%, nhưng phần lớn mức tăng này đến từ một khu vực và một báo giá cũ. Đối với các nhà nhập khẩu, câu hỏi quan trọng vẫn là thời gian: mặt hàng nào cần về trước kỳ nghỉ lễ, và phương thức nào còn đảm bảo giao hàng đúng hạn.